De accumulatiefase verwijst naar de tijd in de levenscyclus van een investering waarin een individu of een investeerder de waarde van zijn lijfrente of investering opbouwt. Het is de tweede fase van het investeringsproces.
Fig.1: Investeringsfasen
Het fundamentele principe op het werk dat het mogelijk maakt, is het concept van uitgestelde bevrediging en tijdswaarde van geld Tijdswaarde van geld De tijdswaarde van geld is een fundamenteel financieel concept dat stelt dat geld in het heden meer waard is dan dezelfde som geld te ontvangen in de toekomst. Dit is waar omdat geld dat u op dit moment heeft, kan worden geïnvesteerd en rendement kan opleveren, waardoor er in de toekomst een groter bedrag wordt gecreëerd. (Ook met de toekomst, waar men vandaag afziet van onmiddellijke consumptie om op een latere datum in de toekomst een grotere uitbetaling te vergaren. gebruikt tijdens de volgende fase (de lijfrentefase of de distributiefase) van de investering.
Overzicht
- De opbouwfase is de tweede fase van de investeringsfase: planning, opbouw, distributie en legacy.
- De accumulatiefase biedt veel controle over enkele belangrijke aspecten van beleggen.
- Doorgaans is de accumulatiefase het langste deel van de investeringscyclus, die meer dan 35-40 jaar beslaat, waardoor het belangrijk is om een solide strategie te hebben.
Investeringsfasen
De investeringsfasen omvatten doorgaans de planningsfase, de accumulatiefase, de distributiefase en de legacy-fase. Het grootste deel van de instroom van contanten in de investeringspool vindt plaats tijdens de opbouwfase.
1. Planningsfase
De planningsfase vormt de basis voor het begrijpen van de opties die de belegger ter beschikking staan in termen van effectenselectie, beleggingsopties Beleggingsmethoden Deze gids en overzicht van beleggingsmethoden schetst de belangrijkste manieren waarop beleggers geld proberen te verdienen en risico's op kapitaalmarkten te beheren. Een belegging is een actief of instrument dat wordt gekocht met de bedoeling het op een later tijdstip te verkopen voor een prijs die hoger is dan de aankoopprijs (vermogenswinst), of in de hoop dat het actief direct inkomsten zal opleveren (zoals huurinkomsten). of dividenden). , budgetteren en doelen stellen volgens hun individuele behoeften. Het is waar de investeerder zich bewust wordt van zijn investeringsbehoeften, en financiële planners gaan in contact met nieuwe klanten.
2. Accumulatiefase
De accumulatiefase brengt de planning in de planningsfase tot leven en is de langste fase in de levenscyclus van een investeerder.
3. Distributiefase
De uitkeringsfase begint bij pensionering of in de jaren die leiden tot de pensionering van het individu.
4. Legacy-fase
De legacy-fase is doorgaans een van de meest genegeerde onderdelen van persoonlijke financiële planning. Geavanceerde beleggers werken echter achterwaarts en proberen hun nalatenschap en pensioendoelstellingen te bereiken door zich meer te concentreren op de opbouwfase.
Belang van de accumulatiefase
Beleggers die hun consumptiebehoeften voor vandaag en de toekomst begrijpen, kunnen het meeste uit de accumulatiefase halen door hun investeringen te laten groeien tot een bedrag dat waardevol kan zijn wanneer hun inkomen daalt. Het is duidelijk in het leven van veel mensen dat het inkomensniveau voor de meeste mensen vóór hun pensionering hoger is, waarna het consumptieniveau hoger is dan het inkomensniveau.
De meeste mensen die vroeg in hun leven beginnen met investeren, maken effectief gebruik van de tijd in de opbouwfase, waardoor het mogelijk is om een relatief grotere som geld te vergaren dan mensen die later in hun leven beginnen. Dit feit benadrukt het onderliggende belang van beleggen vanaf zo vroeg mogelijk en maakt het mogelijk om investeringen te laten groeien door te vertrouwen op de accumulatie van samengestelde rente.
In tegenstelling tot de lijfrentefase (distributiefase) van de investering, die qua lengte onvoorspelbaar kan zijn en de consumptieschattingen niet nauwkeurig kan weergeven, heeft de opbouwfase doorgaans een vaste duur en is deze minder variabel voor de gemiddelde individuele belegger.
Realistisch voorbeeld van de accumulatiefase
Ervan uitgaande dat een persoon begint te sparen op de leeftijd van 25, kan de opbouwfase 35-40 jaar zijn, afhankelijk van wanneer de persoon ervoor kiest met pensioen te gaan. De meeste mensen gaan rond de 60-65 jaar met pensioen en de gemiddelde levensverwachting is 85-90 jaar in de meeste ontwikkelde economieën van de wereld, wat leidt tot een distributieperiode van 25-30 jaar.
Beleggers kunnen beter gepositioneerd worden door zich tijdens de opbouwperiode te concentreren op effectieve beleggingsstrategieën om zo een betere uitbetaling te ontvangen aan het einde van de fase. De accumulatiefase is analoog aan het leggen van de fundering van het gebouw, en de groei van de portefeuille is afhankelijk van hoe goed het is ingedeeld.
Investeringskader
Veel beleggers gebruiken een investeringskader om het besluitvormingsproces in de loop van de tijd te informeren. Voorafgaand aan een Investment Policy Statement (IPS) Investment Policy Statement (IPS) Een investment policy statement (IPS), een document dat is opgesteld tussen een portefeuillebeheerder en een klant, schetst de regels en richtlijnen die de portefeuille is opgesteld, het is belangrijk om een een beter begrip van alle variabelen die van toepassing kunnen zijn op een belegger.
Er zijn verschillende belangrijke overwegingsvariabelen bij het opstellen van een verklaring over het investeringsbeleid, en sommige variabelen wegen mogelijk zwaarder dan andere, afhankelijk van de levensfase waarin de investeringen worden gedaan.
Het IPS kan een leidraad zijn om te helpen bij het identificeren van de juiste prestatiemaatstaven, evenals bij investeringsmogelijkheden die voor een bepaalde belegger kunnen werken.
Aanvullende inzichten
Het is vermeldenswaard dat de accumulatiefase indirect bepaalt hoe groot de uiteindelijke investering zal zijn, en het bepaalt inherent de grootte van de betalingen die van de som kunnen worden opgenomen zodra deze is verzameld. Het is erg belangrijk om op zo'n moment logische investeringsbeslissingen te nemen, aangezien veel variabelen in de opbouwfase de controle hebben over de investeerder.
De risicotolerantie, het inkomensniveau en de resterende tijd voor het doen van investeringen blijven in de loop van de tijd afnemen naarmate er meer expertise wordt opgebouwd. Een ervaren investeerder moet er dus naar streven om alle variabelen in rekening te brengen, afhankelijk van de fase van de investeringscyclus waarin hij zich bevindt.
Meer middelen
Finance is de officiële aanbieder van de wereldwijde Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -certificering De Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ -accreditatie is een wereldwijde standaard voor kredietanalisten die betrekking heeft op financiën, boekhouding, kredietanalyse en cashflowanalyse , convenantmodellering, terugbetalingen van leningen en meer. certificeringsprogramma, ontworpen om iedereen te helpen een financiële analist van wereldklasse te worden. Om uw carrière verder te ontwikkelen, zijn de onderstaande aanvullende financiële bronnen nuttig:
- Investeren: een gids voor beginners Investeren: een gids voor beginners De gids Investeren voor beginners in financiën leert u de basisprincipes van beleggen en leert u hoe u aan de slag kunt. Lees meer over verschillende strategieën en technieken om te handelen, en over de verschillende financiële markten waarin u kunt beleggen.
- Investeringshorizon Investeringshorizon Investeringshorizon is een term die wordt gebruikt om aan te geven hoelang een investeerder zijn portefeuille wil behouden voordat hij zijn effecten met winst verkoopt. De beleggingshorizon van een persoon wordt beïnvloed door verschillende factoren. De belangrijkste bepalende factor is echter vaak de hoeveelheid risico die de belegger heeft
- Aandelenbeleggen: gids voor groei-investeringen Aandelenbeleggen: een gids voor groei-investeringen Beleggers kunnen profiteren van nieuwe groei-investeringsstrategieën om nauwkeuriger in te spelen op aandelen of andere investeringen die een bovengemiddeld groeipotentieel bieden.
- Aandelenbeleggen: gids voor waardebeleggen Aandelenbeleggen: een gids voor waardebeleggen Sinds de publicatie van "The Intelligent Investor" door Ben Graham is wat algemeen bekend staat als "waardebeleggen" een van de meest gerespecteerde en meest gevolgde methoden van aandelenselectie.
