Jaarrekening Drie financiële overzichten De drie financiële overzichten zijn de winst-en-verliesrekening, de balans en het kasstroomoverzicht. Deze drie kernverklaringen zijn op ingewikkelde wijze normalisatie, waarbij eenmalige kosten of inkomsten in financiële overzichten of statistieken worden aangepast, zodat ze alleen de gebruikelijke transacties van een bedrijf weerspiegelen. Jaarrekeningen bevatten vaak uitgaven die geen deel uitmaken van de normale bedrijfsactiviteiten van een bedrijf en die de winst van het bedrijf kunnen schaden Netto-inkomen Netto-inkomen is een belangrijk onderdeel, niet alleen in de winst-en-verliesrekening, maar in alle drie de financiële kernoverzichten. Terwijl het via de resultatenrekening wordt bereikt, wordt de nettowinst ook gebruikt in zowel de balans als het kasstroomoverzicht. .Het doel van normalisatie is om dergelijke anomalieën te elimineren en nauwkeurige historische informatie te verstrekken die betrouwbare vergelijkingen en voorspellingen mogelijk maakt.
Normalisatieaanpassingen
Het normaliseren van aanpassingen aan de financiële overzichten wordt om verschillende redenen aangebracht. Als het bedrijf op zoek is naar externe financiering, geven genormaliseerde financiële overzichten de investeerder of geldschieter een duidelijk beeld van de werkelijke uitgaven en inkomsten. Revenue Streams Revenue Streams zijn de verschillende bronnen waaruit een bedrijf geld verdient met de verkoop van goederen of het verlenen van diensten . De soorten inkomsten die een bedrijf op zijn rekeningen boekt, zijn afhankelijk van de soorten activiteiten die door het bedrijf worden uitgevoerd. Zie categorieën en voorbeelden en cashflow Waardering Gratis taxatiegidsen om de belangrijkste concepten in uw eigen tempo te leren. In deze artikelen leert u best practices voor bedrijfswaardering en hoe u een bedrijf kunt waarderen met behulp van vergelijkbare bedrijfsanalyses, Discounted Cash Flow (DCF) -modellering en precedenttransacties,zoals gebruikt in investment banking, equity research, van het bedrijf gedurende een bepaalde periode. Bij het verkopen van het bedrijf zal een potentiële koper ook de genormaliseerde verklaringen willen zien om te beoordelen of het bedrijf over het algemeen winstgevend is geweest. Wanneer u de financiële overzichten aanpast, mag u alleen discretionaire uitgaven en eenmalige winsten of uitgaven verwijderen die niet representatief zijn voor de normale bedrijfskosten van het bedrijf. Hier zijn enkele voorbeelden van het normaliseren van aanpassingen:u mag alleen discretionaire uitgaven en eenmalige winsten of uitgaven verwijderen die niet representatief zijn voor de normale bedrijfskosten van het bedrijf. Hier zijn enkele voorbeelden van het normaliseren van aanpassingen:u mag alleen discretionaire uitgaven en eenmalige winsten of uitgaven verwijderen die niet representatief zijn voor de normale bedrijfskosten van het bedrijf. Hier zijn enkele voorbeelden van het normaliseren van aanpassingen:
# 1 Salaris en kosten van de eigenaar
In de meeste particuliere bedrijven kunnen de eigenaren naar eigen goeddunken beslissen over de hoogte van de salarissen en vergoedingen die ze uit de bedrijfsrekeningen halen. Ook kunnen de eigenaren besluiten om hun persoonlijke uitgaven te betalen via de bedrijfsrekeningen. Dergelijke uitgaven kunnen reisvergoedingen, internetkosten, amusement, voertuigen, brandstof enz. Omvatten. Deze kosten verlagen de netto-inkomsten van het bedrijf. Bij de verkoop van het bedrijf moeten taxateurs deze kosten bij de bedrijfsopbrengsten optellen.
# 2 Huurkosten of inkomen
Een bedrijf kan besluiten huur te betalen die boven of onder het markttarief ligt als het bedrijfspand eigendom is van het bedrijf of een houdstermaatschappij. Het aanpassen van de huurkosten om de heersende marktwaarde weer te geven, zal helpen om de jaarrekening te normaliseren. Ook als het bedrijf huurinkomsten uit zijn eigendommen haalt die geen deel uitmaken van de kernactiviteiten van het bedrijf, moeten deze inkomsten uit de jaarrekening worden verwijderd. Ook moeten alle leningen met betrekking tot dergelijke eigendommen van de balans van het bedrijf worden verwijderd.
# 3 Eenmalige kosten of inkomsten
Eenmalige kosten zijn het gevolg van abnormale gebeurtenissen die geen verband houden met de kernactiviteiten van het bedrijf. Meestal zijn het eenmalige winsten of verliezen die zich in de toekomst waarschijnlijk niet meer zullen voordoen. Het kan gaan om renovaties van gebouwen, winst of verlies bij de verkoop van activa, uitbetalingen van verzekeringen, rechtszaken en verkoop van bedrijfsgrond. Eenmalige inkomsten moeten uit de jaarrekening worden geschrapt, en eenmalige kosten moeten worden toegevoegd aan de inkomsten van het bedrijf om de reële financiële prestaties van het bedrijf gedurende het jaar weer te geven.
# 4 Buitengewone gebeurtenissen
Buitengewone gebeurtenissen verwijzen naar ongebruikelijke winsten of verliezen die de financiën van het bedrijf wezenlijk beïnvloeden. Een gebeurtenis wordt ook als buitengewoon geclassificeerd als deze geen deel uitmaakt van de dagelijkse bedrijfsvoering van het bedrijf. Deze gebeurtenissen kunnen bestaan uit materiële stormschade, regelgevende of fiscale uitspraken, rechtszaken, kosten voor de implementatie van een nieuw productiesysteem, herstructureringskosten, verkoop van activa, enz. Dergelijke gebeurtenissen hebben een aanzienlijke impact op de winstgevendheid van een bedrijf en moeten afzonderlijk worden uitgelegd.
Gedetailleerde uitleg van buitengewone posten die in de financiële overzichten voorkomen, moeten worden opgenomen in de toelichting bij het jaarverslag en in de SEC-deponering 10-K die wordt ingediend bij de Amerikaanse Securities and Exchange Commission.
Eenmalige gebeurtenissen versus buitengewone gebeurtenissen
Deze gebeurtenissen dienen in de jaarrekening anders te worden behandeld. De eenmalige / niet-recurrente elementen moeten worden geboekt onder de bedrijfskosten in de resultatenrekening, terwijl de buitengewone elementen moeten worden geboekt na het nettoresultaat. Het management dient een aanvullende toelichting te geven op deze gebeurtenissen in de Managementbesprekingen en analyse Wat is MD&A? De Management Discussions and Analysis (MD&A) is een deel van het jaarverslag of SEC-indiening 10-K dat een overzicht geeft van hoe het bedrijf presteerde in de voorgaande periode, zijn huidige financiële toestand en de toekomstige projecties van het management. .
Meer informatie over normalisatie van financiële overzichten
Bedankt voor het lezen van deze gids om te begrijpen wat normalisatie is. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zullen deze financiële bronnen een grote hulp zijn:
- Model met drie verklaringen Drie financiële overzichten De drie financiële overzichten zijn de resultatenrekening, de balans en het kasstroomoverzicht. Deze drie kernverklaringen zijn ingewikkeld
- Balans Balans De balans is een van de drie fundamentele financiële staten. Deze verklaringen zijn essentieel voor zowel financiële modellering als boekhouding. De balans geeft de totale activa van het bedrijf weer en hoe deze activa worden gefinancierd, hetzij via schulden of eigen vermogen. Activa = passiva + eigen vermogen
- Resultatenrekening Resultatenrekening De resultatenrekening is een van de belangrijkste financiële overzichten van een bedrijf die hun winst en verlies over een bepaalde periode weergeeft. De winst of het verlies wordt bepaald door alle opbrengsten te nemen en alle kosten van zowel operationele als niet-operationele activiteiten af te trekken. Deze verklaring is een van de drie verklaringen die worden gebruikt in zowel bedrijfsfinanciering (inclusief financiële modellering) als boekhouding.
- Kasstroomoverzicht Kasstroomoverzicht Een kasstroomoverzicht (officieel het kasstroomoverzicht genoemd) bevat informatie over hoeveel geld een bedrijf heeft gegenereerd en gebruikt gedurende een bepaalde periode. Het bevat 3 secties: kasstroom uit bedrijfsactiviteiten, kasstroom uit investeringen en kasstroom uit financiering.
- Schema van schulden Schema van schulden In een schema van schulden worden alle schulden die een bedrijf heeft in een schema op basis van de looptijd en het rentetarief weergegeven. Bij financiële modellen stromen de rentelasten
