De verhouding tussen debiteuren en verkopen is een zakelijke liquiditeitsratio die meet hoeveel van de verkopen van een bedrijf op krediet plaatsvinden. Wanneer een bedrijf een groter percentage van zijn verkopen op kredietbasis laat zien, wordt op krediet verkocht. Kredietverkopen verwijzen naar een verkoop waarbij het verschuldigde bedrag op een later tijdstip zal worden betaald. Met andere woorden, verkopen op krediet zijn aankopen door klanten die op het moment van aankoop niet de volledige betaling in contanten betalen. , kan het op korte termijn liquiditeitsproblemen krijgen. Een dergelijk scenario kan zich voordoen als een bedrijf te weinig contanten heeft vanwege een gebrek aan contante verkopen in de conjunctuurcyclus Bedrijfscyclus Een conjunctuurcyclus is een cyclus van schommelingen in het bruto binnenlands product (bbp) rond het natuurlijke groeipercentage op lange termijn . Het verklaart de uitbreiding en inkrimping van de economische activiteit die een economie in de loop van de tijd ervaart. .
De verhouding tussen debiteuren en verkopen is nuttig om te evalueren hoe geneigd een bedrijf is om zaken te doen op kredietbasis. Dit kan inzicht geven in de operationele structuur. Een bedrijf dat prima kan draaien met weinig contanten kan zeer lage vaste kosten of een laag bedrag aan schulden hebben in zijn kapitaalstructuur Kapitaalstructuur Kapitaalstructuur verwijst naar het bedrag van de schuld en / of het eigen vermogen dat een bedrijf gebruikt om zijn activiteiten te financieren en haar activa financieren. De kapitaalstructuur van een bedrijf.
Het hebben van een zeer hoge AR / Sales-ratio kan een negatieve indicator zijn voor schuldverschaffers, aangezien hoge kredietverkopen het vermogen van een bedrijf om periodieke rentebetalingen te doen in gevaar kunnen brengen. Bovendien geeft een zeer hoge ratio aan dat een bedrijf misschien niet veel geld heeft om op te vertrouwen tijdens moeilijke economische tijden of trage verkoopcycli.
Hoe kunnen we de verhouding tussen debiteuren en verkopen berekenen?
De verhouding tussen debiteuren en verkopen wordt berekend door de verkopen van het bedrijf voor een bepaalde boekhoudperiode te delen door de debiteuren voor dezelfde periode. De formule om deze verhouding te berekenen is als volgt:
Waar:
Debiteuren - verwijst naar verkopen die op krediet hebben plaatsgevonden, wat betekent dat het bedrijf de contante opbrengst van deze verkopen nog niet heeft ontvangen. Gevonden in de rubriek “vlottende activa” van de balans Balans De balans is een van de drie fundamentele financiële staten. Deze verklaringen zijn essentieel voor zowel financiële modellering als boekhouding. De balans geeft de totale activa van het bedrijf weer en hoe deze activa worden gefinancierd, hetzij via schulden of eigen vermogen. Activa = passiva + eigen vermogen.
Verkoop - verwijst naar alle verkopen die het bedrijf heeft gerealiseerd in de gegeven boekhoudperiode, inclusief verkopen op krediet en contante verkopen. Gevonden in de winst-en-verliesrekening Resultatenrekening De winst-en-verliesrekening is een van de belangrijkste financiële overzichten van een bedrijf die hun winst en verlies over een bepaalde periode weergeeft. De winst of het verlies wordt bepaald door alle opbrengsten te nemen en alle kosten van zowel operationele als niet-operationele activiteiten af te trekken. Deze verklaring is een van de drie verklaringen die worden gebruikt in zowel corporate finance (inclusief financiële modellering) als boekhouding. .
Over het algemeen is een lage debiteuren- / verkoopratio bijna altijd gunstig, omdat dit betekent dat de cash-incassocyclus van het bedrijf geen groot liquiditeitsrisico inhoudt. Het grootste deel van de verkopen van het bedrijf gaat naar de geldrekening, die vervolgens kan worden gebruikt om het bedrijf te financieren. Een lage AR / Sales-ratio betekent ook dat het bedrijf vrij grote kasstromen genereert uit zijn activiteiten. Het is voor liquiditeit minder afhankelijk van zijn investerings- en financieringsactiviteiten.
Een bedrijf kan echter enig voordeel zien in het hebben van voornamelijk verkoop op krediet in de vorm van opgebouwde rente. Bedrijven kunnen kopers ertoe aanzetten om binnen een bepaald tijdsbestek te betalen door debiteuren als schuld te behandelen en na een bepaalde tijd rente in rekening te brengen.
Voorbeeld debiteuren aan verkoop
Jim's Burgers wil de verhouding tussen debiteuren en verkopen van de afgelopen jaren berekenen om een beter inzicht te krijgen in de waarschijnlijke toekomstige liquiditeit. Hieronder staan fragmenten uit de financiële overzichten van Jim:
Van de sjabloon voor de inkomstenrekening van de financiën Sjabloon voor de inkomstenrekening Gratis sjabloon voor de inkomstenrekening om te downloaden. Maak uw eigen winst- en verliesrekening met jaarlijkse en maandelijkse sjablonen in het meegeleverde Excel-bestand. Het bestand bevat inkomsten, kosten van verkochte goederen, brutowinst, marketing, verkoop, G&A, salarissen, lonen, rentelasten, afschrijvingen, amortisatie, belastingen, netto-inkomen
Van de Balanssjabloon van Financiën Balanssjabloon Dit balanssjabloon biedt u een basis om de financiële overzichten van uw eigen bedrijf op te bouwen met de totale activa, passiva en het eigen vermogen. De balans is gebaseerd op de fundamentele vergelijking: Activa = Passiva + Eigen vermogen Met behulp van dit sjabloon kunt u posten toevoegen en verwijderen onder ea
De rode vakken markeren de belangrijke informatie die we nodig hebben om debiteuren aan verkoop te berekenen, namelijk de lopende debiteuren van het bedrijf en de totale verkoop. Met behulp van bovenstaande formule komen we tot de volgende cijfers:
In dit geval zien we dat Jim's AR / verkoopratio jaar op jaar consequent afneemt, wat een indicatie is van een verbetering van de liquiditeit voor het bedrijf. Dit betekent dat steeds meer kopers bij Jim's kopen met contant geld vooraf, in plaats van op krediet. Dit zal waarschijnlijk leiden tot een toename van de operationele cashflow van Jim, waardoor het bedrijf in de toekomst mogelijk schuldfinanciering kan overwegen.
Aanvullende bronnen
We hopen dat u genoten heeft van het lezen van Finance's uitleg over de debiteuren / verkoopratio. Finance biedt de Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Raadpleeg de volgende financiële bronnen voor meer informatie over gerelateerde onderwerpen:
- Hoe u de dekkingsgraad van de schuldendienst berekent. Hoe u de dekkingsgraad van de schuldendienst berekent In deze gids wordt beschreven hoe u de dekkingsgraad van de schuldendienst berekent. Eerst zullen we een korte beschrijving van de schuldaflossingsdekkingsratio bespreken, waarom deze belangrijk is, en vervolgens stapsgewijze oplossingen bespreken voor verschillende voorbeelden van schuldaflossingsdekkingsratio berekeningen.
- Kortlopend deel van langlopende schulden Kortlopend deel van langlopende schulden Het kortlopende deel van langlopende schulden is het deel van langlopende schulden dat binnen een jaar verschuldigd is. Langlopende schulden hebben een looptijd van meer dan een jaar. Het kortlopende deel van de langlopende schulden verschilt van de kortlopende schulden, namelijk schulden die binnen een jaar volledig moeten worden afgelost.
- Boekhoudkundige basiscursus - Financiën
- Defensieve intervalratio Defensieve intervalratio De defensieve intervalratio (DIR) is een financiële liquiditeitsratio die aangeeft hoeveel dagen een bedrijf kan opereren zonder gebruik te hoeven maken van andere kapitaalbronnen dan de huidige activa. Het is ook bekend als de basisverdedigingsintervalverhouding (BDIR) of de verdedigingsintervalperiode-ratio (DIPR).
