Wat is solvabiliteit?

Solvabiliteit is het vermogen van een bedrijf om aan zijn financiële verplichtingen op lange termijn te voldoen. Langlopende schuld Langlopende schuld (LTD) is elk bedrag aan uitstaande schuld dat een bedrijf aanhoudt met een looptijd van 12 maanden of langer. Het wordt geclassificeerd als een langlopende verplichting op de balans van de onderneming. De looptijd voor LTD kan variëren van 12 maanden tot 30+ jaar en de soorten schulden kunnen obligaties en hypotheken zijn. Als analisten meer willen weten over de solvabiliteit van een bedrijf, kijken ze naar de totale waarde van de activa in vergelijking met de totale passiva.

Solvabiliteit

Een organisatie wordt als solvabel beschouwd als haar vlottende activa Vlottende activa Alle activa zijn die redelijkerwijs binnen een jaar in contanten kunnen worden omgezet. Ze worden vaak gebruikt om de liquiditeit van een bedrijf te meten. overtreffen kortlopende schulden Kortlopende schulden Kortlopende schulden zijn financiële verplichtingen van een bedrijfsentiteit die binnen een jaar opeisbaar en betaalbaar zijn. Een bedrijf toont deze op de balans. Een verplichting doet zich voor wanneer een bedrijf een transactie heeft ondergaan die een verwachting heeft gewekt voor een toekomstige uitstroom van geldmiddelen of andere economische middelen. . Dit wordt doorgaans gemeten met behulp van de huidige ratio Current Ratio-formule. De Current Ratio-formule is = vlottende activa / kortlopende verplichtingen. De huidige ratio, ook wel de werkkapitaalratio genoemd,meet het vermogen van een bedrijf om aan zijn kortetermijnverplichtingen te voldoen die binnen een jaar verschuldigd zijn. De ratio houdt rekening met het gewicht van de totale vlottende activa versus de totale kortlopende verplichtingen. Het geeft de financiële gezondheid van een bedrijf aan. Een bedrijf wordt als oplosmiddel beschouwd als de huidige verhouding groter is dan 1: 1.

Een solvabel bedrijf is in staat om zijn doelstellingen van groei en expansie op lange termijn te bereiken en tegelijkertijd aan zijn financiële verplichtingen te voldoen. In de eenvoudigste vorm: solvabiliteitsmaatstaven als een bedrijf in staat is zijn schulden op lange termijn af te betalen.

Liquiditeit versus solvabiliteit

Solvabiliteit en liquiditeit zijn twee manieren om de financiële gezondheid van een bedrijf te meten, maar de twee concepten verschillen van elkaar.

Liquiditeit verwijst naar het vermogen van een bedrijf om zijn kortlopende schulden af ​​te betalen; dat wil zeggen of de kortlopende verplichtingen kunnen worden betaald met de aanwezige vlottende activa. Liquiditeit meet ook hoe snel een bedrijf in staat is om zijn huidige activa om te zetten in contanten.

Solvabiliteit daarentegen is het vermogen van het bedrijf om aan langetermijnverplichtingen te voldoen en zijn huidige activiteiten tot ver in de toekomst voort te zetten. Een bedrijf kan zeer solvabel zijn, maar een lage liquiditeit hebben, of vice versa. Om concurrerend te blijven in de zakelijke omgeving is het echter belangrijk dat een bedrijf zowel voldoende liquide als solvabel is.

Beoordeling van de solvabiliteit van een bedrijf

De solvabiliteit van een bedrijf wordt beoordeeld door naar de balans te kijken. Balans De balans is een van de drie fundamentele financiële overzichten. Deze verklaringen zijn essentieel voor zowel financiële modellering als boekhouding. De balans geeft de totale activa van het bedrijf weer en hoe deze activa worden gefinancierd, hetzij via schulden of eigen vermogen. Activa = passiva + eigen vermogen en kasstroomoverzicht.

De balans van de onderneming geeft een overzicht van alle aangehouden activa en passiva. Een bedrijf wordt als solvabel beschouwd als de realiseerbare waarde van zijn activa groter is dan zijn verplichtingen. Het is insolvent als de realiseerbare waarde lager is dan het totale bedrag aan verplichtingen.

Het kasstroomoverzicht Kasstroomoverzicht Een kasstroomoverzicht (officieel het kasstroomoverzicht genoemd) bevat informatie over hoeveel geld een bedrijf heeft gegenereerd en gebruikt gedurende een bepaalde periode. Het bevat 3 secties: kasstroom uit bedrijfsactiviteiten, kasstroom uit investeringen en kasstroom uit financiering. geeft ook een goede indicatie van de solvabiliteit, aangezien het zich richt op het vermogen van de onderneming om aan haar verplichtingen en eisen op korte termijn te voldoen. Het analyseert het vermogen van het bedrijf om zijn schulden te betalen wanneer deze opeisbaar zijn, waarbij contanten direct beschikbaar zijn om de verplichtingen te dekken.

De cashflow biedt ook inzicht in de geschiedenis van het bedrijf om schulden af ​​te lossen. Het laat zien of er veel uitstaande schulden zijn of dat er regelmatig betalingen worden gedaan om de schuldenlast te verminderen. Het kasstroomoverzicht meet niet alleen het vermogen van een bedrijf om zijn op de relevante datum te betalen schuld te betalen, maar ook zijn vermogen om in de nabije toekomst schulden af ​​te lossen.

Een solvabiliteitsanalyse kan helpen om alarmsignalen te doen ontstaan ​​die wijzen op insolventie. Het kan een geschiedenis van financiële verliezen blootleggen, het onvermogen om de juiste financiering op te halen, slecht bedrijfsbeheer of niet-betaling van vergoedingen en belastingen.

Andere verhoudingen

Verschillende ratio's kunnen helpen bij het beoordelen van de solvabiliteit van een bedrijf, waaronder de volgende:

1. Huidige schulden / voorraadratio

Het vermogen van een bedrijf om te vertrouwen op actuele voorraad om aan schuldverplichtingen te voldoen.

2. Verhouding tussen huidige schuld en nettowaarde

Het totale bedrag dat in een jaar aan aandeelhouders verschuldigd is, uitgedrukt als een percentage van de investering van de aandeelhouder.

3. Verhouding totale verplichtingen / nettowaarde

De relatie tussen de totale schulden en het eigen vermogen Eigen vermogen Eigen vermogen wordt gedefinieerd als het deel van de totale waarde van de activa van een bedrijf dat kan worden opgeëist door de eigenaren (eenmanszaak of maatschap) en door de aandeelhouders (als het een vennootschap is) ). Het wordt berekend door alle verplichtingen af ​​te trekken van de totale waarde van een actief (eigen vermogen = activa - verplichtingen). in een bedrijf. Hoe hoger de ratio, hoe lager de bescherming voor de schuldeisers van het bedrijf.

Gevolgtrekking

Bij het beoordelen van de financiële gezondheid van een bedrijf is een van de belangrijkste overwegingen het risico van insolventie, aangezien het het vermogen van een bedrijf meet om zichzelf op lange termijn te onderhouden. De solvabiliteit van een bedrijf kan helpen bepalen of het in staat is tot groei.

Solvabiliteit kan het management van het bedrijf ook helpen om aan zijn verplichtingen te voldoen en kan zijn financiële gezondheid aantonen door bijkomend eigen vermogen aan te trekken. Elk bedrijf dat op lange termijn wil uitbreiden, moet ernaar streven om solvabel te blijven.

Aanvullende bronnen

Finance biedt de Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zijn de volgende financiële bronnen nuttig:

  • Analyse van financiële overzichten Analyse van financiële overzichten Hoe analyse van financiële overzichten uit te voeren. In deze gids leert u een analyse van de financiële overzichten van de resultatenrekening, de balans en het kasstroomoverzicht uit te voeren, inclusief marges, ratio's, groei, liquiditeit, hefboomwerking, rendement en winstgevendheid.
  • Verhouding tussen schulden en activa Verhouding tussen schulden en activa De verhouding tussen schulden en activa is een hefboomratio die helpt bij het kwantificeren van de mate waarin de activiteiten van een bedrijf worden gefinancierd met schulden. In veel gevallen is een hoge leverage ratio ook een indicatie van een hoger financieel risico. Dit komt doordat een bedrijf met een zware schuldenlast een grotere kans heeft om in gebreke te blijven op zijn leningen.
  • Liquiditeitsgebeurtenis Liquiditeitsgebeurtenis Een liquiditeitsgebeurtenis is een proces waarbij een investeerder zijn investeringspositie in een privébedrijf liquideert en deze inwisselt voor contanten. Het belangrijkste doel van een liquiditeitsgebeurtenis is de overdracht van een illiquide activum (een investering in een privébedrijf) naar de meest liquide activa: contanten.
  • Netto materiële activa Netto materiële activa De netto materiële activa (NTA) zijn de waarde van alle fysieke ("materiële") activa minus alle verplichtingen in een bedrijf. Met andere woorden, NTA zijn de totale activa van een bedrijf minus immateriële activa en totale passiva. De totale waarde van de netto materiële activa wordt soms de “boekwaarde” -formule van het bedrijf voor NTA genoemd

Aanbevolen

Is Crackstreams afgesloten?
2022
Is het MC-commandocentrum veilig?
2022
Verlaat Taliesin een cruciale rol?
2022