Wat is het rendement van de aanhoudingsperiode?

Het Holding Period Return (HPR) is het totale rendement op een actief. Soorten activa Veel voorkomende soorten activa zijn onder meer kortlopend, langlopend, fysiek, immaterieel, operationeel en niet-operationeel. Correct identificeren van en / of beleggingsportefeuille over de periode waarvoor het actief of de portefeuille werd aangehouden. Het rendement van de aanhoudingsperiode kan worden gerealiseerd als het actief of de portefeuille wordt aangehouden, of wordt verwacht als een belegger alleen anticipeert op de aankoop van het actief.

Over het algemeen wordt de HPR uitgedrukt in percentages. Vaak wordt het op jaarbasis berekend om het rendement te bepalen. Rendement. Het Rendement (ROR) is de winst of het verlies van een investering over een bepaalde periode, vergeleken met de initiële kosten van de investering, uitgedrukt als een percentage. Deze gids leert de meest voorkomende formules per jaar.

Het rendement van de aanhoudingsperiode in vermogensbeheer

Het rendement van de aanhoudingsperiode is een fundamentele maatstaf voor vermogensbeheer. De maatstaf geeft een alomvattend beeld van de financiële prestaties van een actief of investering, omdat het rekening houdt met de waardering van de investering, evenals met de uitkeringen van inkomsten met betrekking tot het actief (bijvoorbeeld dividenden Dividend Een dividend is een aandeel in de winst en ingehouden winsten dat een bedrijf keert uit aan zijn aandeelhouders. Wanneer een bedrijf winst maakt en ingehouden winsten opbouwt, kunnen die winsten ofwel worden herbelegd in het bedrijf of aan aandeelhouders worden uitgekeerd als dividend).

De HPR kan worden gebruikt om de prestaties van verschillende investeringen of activa te vergelijken. Bovendien wordt deze statistiek gebruikt om het juiste belastingtarief te identificeren.

Formule voor het berekenen van het rendement

De algemene formule voor het berekenen van de HPR is:

Waar:

• Inkomen - de uitkeringen of kasstromen van de investering (bijvoorbeeld dividenden)
• Vn - de eindwaarde van de investering
• V ₀ - de beginwaarde van de investering

Als u de HPR op jaarbasis moet berekenen, kunt u de volgende formule gebruiken:

Ten slotte kunnen de rendementen per kwartaal worden berekend. Met behulp van de onderstaande formule kunt u de driemaandelijkse HPR vertalen naar de jaarlijkse HPR:

Waar:

• r ₁ , r ₂ , r ₃ , r ₄ - het rendement van de kwartaalbezitperiode

Voorbeeld van rendement van aanhoudingsperiode

Drie jaar geleden investeerde Fred $ 10.000 in de aandelen van ABC Corp. Elk jaar keerde het bedrijf dividenden uit aan zijn aandeelhouders. Elk jaar ontving Fred $ 100 aan dividenden. Merk op dat aangezien Fred elk jaar $ 100 aan dividenden ontving, zijn totale inkomen $ 300 is. Vandaag heeft Fred zijn aandelen verkocht voor $ 12.000, en hij wil de HPR van zijn investering bepalen.

Met behulp van de HPR-formule kunnen we het volgende vinden:

Aldus verdiende Fred's investering in de aandelen van ABC Corp. 23% gedurende de gehele periode dat de investering werd aangehouden.

Meer middelen

Finance biedt de Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zijn de volgende bronnen nuttig:

• Beleggingsmethoden Beleggingsmethoden Deze gids en een overzicht van beleggingsmethoden schetst de belangrijkste manieren waarop beleggers geld proberen te verdienen en risico's op de kapitaalmarkten proberen te beheren. Een belegging is een actief of instrument dat wordt gekocht met de bedoeling het op een later tijdstip te verkopen voor een prijs die hoger is dan de aankoopprijs (vermogenswinst), of in de hoop dat het actief direct inkomsten zal opleveren (zoals huurinkomsten). of dividenden).
• Geld vs. tijdgewogen rendement Geld vs. tijdgewogen rendement Geld en tijdgewogen rendement zijn rendementen die doorgaans worden gebruikt om de prestaties van een beheerde beleggingsportefeuille te beoordelen. Tegenwoordig is het tijdgewogen rendement de industrienorm, aangezien het een eerlijkere beoordeling geeft van de prestaties van een beleggingsbeheerder.
• Rendement op eigen vermogen (ROE) Rendement op eigen vermogen (ROE) Rendement op eigen vermogen (ROE) is een maatstaf voor de winstgevendheid van een bedrijf, waarbij het jaarlijkse rendement (netto-inkomen) van een bedrijf wordt gedeeld door de waarde van het totale eigen vermogen (dwz 12%) . ROE combineert de winst-en-verliesrekening en de balans terwijl het nettoresultaat of de winst wordt vergeleken met het eigen vermogen.
• Sharpe Ratio Calculator Sharpe Ratio Calculator Met de Sharpe Ratio Calculator kunt u het voor risico gecorrigeerde rendement van een investering meten. Download de Excel-sjabloon van Finance en de Sharpe Ratio-calculator. Sharpe-verhouding = (Rx - Rf) / StdDev Rx. Waarbij: Rx = verwacht portefeuillerendement, Rf = risicovrij rendement, StdDev Rx = standaarddeviatie van portefeuillerendement / volatiliteit