Leningen hebben verschillende kenmerken die de zekerheid van de lening, de afbetalingen op de lening en de rentevoet van de lening kunnen veranderen. De belangrijkste kenmerken zijn onder meer gedekte versus ongedekte leningen. Lening Een lening is een geldbedrag dat een of meer individuen of bedrijven lenen van banken of andere financiële instellingen om geplande of ongeplande gebeurtenissen financieel te beheren. Daarbij loopt de lener een schuld op die hij met rente en binnen een bepaalde termijn moet terugbetalen. , aflossende versus niet-aflossende leningen Afschrijving Afschrijving verwijst naar het afbetalen van een schuld door middel van geplande, vooraf bepaalde kleinere betalingen. In bijna elk gebied waar de term afschrijving van toepassing is, worden deze betalingen gedaan in de vorm van hoofdsom en rente. De term hangt ook nauw samen met het concept van afschrijving. ,en vastrentende versus variabelrentende (variabele) leningen Variabele rente Een variabele rente verwijst naar een variabele rente die verandert gedurende de looptijd van de schuldverplichting. Het is het tegenovergestelde van een vast tarief. .
Gedekte versus ongedekte leningen
Een leningfunctie kijkt naar hoe veilig de lening is. Bij gedekte leningen verpandt de lener zijn eigen activa (onderpand genoemd Onderpand is een actief of eigendom dat een persoon of entiteit aan een geldschieter aanbiedt als zekerheid voor een lening. Het wordt gebruikt als een manier om een lening te verkrijgen en dient als bescherming tegen mogelijk verlies voor de kredietgever indien de kredietnemer in gebreke blijft met zijn betalingen.). Als de lener zijn of haar lening niet nakomt. In gebreke blijven van de schuld Een wanbetaling gebeurt wanneer een lener zijn of haar lening niet betaalt op het moment dat deze verschuldigd is. Het tijdstip waarop een wanbetaling plaatsvindt, varieert, afhankelijk van de voorwaarden die zijn overeengekomen tussen de schuldeiser en de lener. Sommige leningen komen in gebreke nadat één betaling is gemist, terwijl andere pas in gebreke blijven nadat drie of meer betalingen zijn gemist. , wat aangeeft dat ze hun financiële verplichtingen niet kunnen betalen,de kredietgever kan het onderpand dan gebruiken als betaling voor de kredietnemer die de lening niet kan terugbetalen. Gedekte leningen hebben meestal een lagere rente omdat ze als veiliger worden beschouwd dan ongedekte leningen, aangezien onderpand het risico van wanbetaling kan compenseren. Waarschijnlijkheid van wanbetaling De waarschijnlijkheid van wanbetaling is de kans dat een lener in gebreke blijft bij het terugbetalen van leningen en bereken het verwachte verlies van een investering. .
Een ongedekte lening wordt gegeven aan een lener die als kredietwaardig wordt beschouwd. Kredietwaardigheid Kredietwaardigheid is, simpel gezegd, hoe 'waardig' of verdienstelijk men is van krediet. Als een geldschieter er zeker van is dat de lener haar schuldverplichting tijdig zal nakomen, wordt de lener geacht kredietwaardig te zijn. en vereist niet dat de lener activa verpandt als onderpand. De geboden rentevoet is doorgaans hoger omdat het risico meestal hoger is voor de kredietgever (als de kredietnemer in gebreke blijft, worden er geen activa in pand gegeven die de kredietgever kunnen terugbetalen).
Voorbeeld van een gedekte lening
Een voorbeeld van een gedekte lening is een hypotheek. Hypotheek. Een hypotheek is een lening - verstrekt door een hypotheekverstrekker of een bank - waarmee een particulier een huis kan kopen. Hoewel het mogelijk is om leningen af te sluiten om de volledige kosten van een huis te dekken, is het gebruikelijker om een lening te krijgen voor ongeveer 80% van de waarde van het huis. waarbij het huis van de lener als onderpand wordt gebruikt en kan worden verbeurd als de lener zijn hypotheek niet kan betalen.
Voorbeeld van een ongedekte lening
Een voorbeeld van een ongedekte lening is een kredietlijn waarbij de lener geld kan lenen zonder onderpand te gebruiken.
Voor meer informatie over gedekte versus ongedekte leningen, klik hier. Lening Een lening is een geldsom die een of meer individuen of bedrijven lenen van banken of andere financiële instellingen om geplande of ongeplande evenementen financieel te beheren. Daarbij loopt de lener een schuld op die hij met rente en binnen een bepaalde termijn moet terugbetalen.
Afschrijving versus niet-afschrijving
Een ander kenmerk van een lening houdt rekening met de betalingsstructuur van de lening.
Afschrijving
Bij amortisatie Amortisatie Amortisatie verwijst naar het afbetalen van een schuld door middel van geplande, vooraf bepaalde kleinere betalingen. In bijna elk gebied waar de term afschrijving van toepassing is, worden deze betalingen gedaan in de vorm van hoofdsom en rente. De term hangt ook nauw samen met het concept van afschrijving. leningen, de hoofdbetalingen. Hoofdsombetaling Een hoofdsom is een betaling voor het oorspronkelijke bedrag van een lening die verschuldigd is. Met andere woorden, een hoofdsom is een betaling voor een lening die het resterende verschuldigde bedrag van de lening verlaagt, in plaats van toe te passen op de betaling van de rente die over de lening in rekening wordt gebracht. zijn gespreid over verschillende periodes, wat betekent dat de hoofdsom van de lening in de loop van de tijd zal afnemen. De betalingen kunnen gelijk zijn aan elke periode, wat zou worden aangeduid als gelijke afschrijving, of ze kunnen in waarde verschillen.Het betalingsschema is ontwikkeld met de bedoeling om de lening tegen een bepaalde tijd af te laten lossen.
Een aflossende lening verlaagt de rentelasten Rentelasten Rentelasten komen voort uit een bedrijf dat financiert door middel van schulden of financiële leasing. Rente wordt gevonden in de winst-en-verliesrekening, maar kan ook worden berekend via het schuldoverzicht. Het schema moet een overzicht geven van alle grote schulden die een bedrijf op zijn balans heeft, en de rente berekenen door de looptijd van de lening te vermenigvuldigen, aangezien de hoofdsom afneemt, wat resulteert in het betalen van rente over een kleiner geleend bedrag.
Voorbeeld
Een voorbeeld van een aflossende lening kan een hypotheek zijn. De hoofdsom van de lening (het volledige bedrag dat u hebt geleend om het onroerend goed te kopen) wordt elke periode langzaam afbetaald, samen met de rentelasten (de kosten die u betaalt voor het lenen van het geld).
Niet-aflossend
Voor niet-aflossende leningen zijn regelmatige betalingen vereist, maar de betalingen zijn exclusief de hoofdsom. De hoofdsom wordt aan het einde van de uitleenperiode volledig betaald.
Een niet-aflossende lening vereist lagere maandelijkse aflossingen, aangezien de hoofdsom niet in de reguliere aflossingen is opgenomen. Het resultaat is dat de uiteindelijke betaling veel hoger is omdat de hoofdsom niet is afbetaald.
Voorbeeld
Een voorbeeld van een lening die niet wordt afgelost, kan een creditcard zijn. Alleen de minimale betaling is vereist, wat betekent dat er geen vaste betaling is voor het geleende bedrag of de opgebouwde rente. Het saldo van de creditcard kan volledig worden afbetaald, wat kan worden gezien als het saldo van de hoofdsom.
Figuur 1: Lening met gelijke aflossing. Bron: Fundamentals of Credit.
Figuur 1 toont een lening met gelijke aflossing waarbij de rentelasten en een deel van de hoofdsom in de kolom "Betaling" zijn verwerkt. Het is duidelijk dat de betalingen elke periode afnemen, omdat er minder hoofdsom is om rente over te betalen.
Figuur 2: Lening voor gelijke betaling. Bron: Fundamentals of Credit.
Figuur 2 toont een andere leenstructuur waarbij de kolom 'Betaling' elke periode ongewijzigd blijft. Rentebetalingen nemen in de loop van de tijd af, terwijl de aflossingen toenemen.
Klik hier voor meer informatie over afschrijving. Afschrijving Afschrijving verwijst naar het afbetalen van een schuld door middel van geplande, vooraf bepaalde kleinere betalingen. In bijna elk gebied waar de term afschrijving van toepassing is, worden deze betalingen gedaan in de vorm van hoofdsom en rente. De term hangt ook nauw samen met het concept van afschrijving.
Vaste rente versus variabele rente (variabel)
Het type rentetarief dat op de lening wordt toegepast, wordt ook als een leningkenmerk beschouwd. Voor leningen met een vaste rente blijft het rentetarief hetzelfde en fluctueert niet gedurende de looptijd van de lening. Een lening met variabele rente, ook wel een lening met variabele rente genoemd, volgt daarentegen een referentierente die in de loop van de tijd fluctueert.
Vaste rente
Leningen met een vaste rente beschermen de lener tegen stijgende rentetarieven, aangezien ze zich niet naar boven aanpassen als de referentierente zou stijgen. Bovendien zijn leningen met een vaste rente slechter voor de kredietnemer als de rente daalt. Als het tarief bijvoorbeeld 5% is en het referentietarief daalt, moet de lener de 5% blijven betalen in plaats van het lagere tarief.
Figuur 3: vaste rentevoet. Bron: Fundamentals of Credit.
Zoals blijkt uit figuur 3, blijft de lening met een vaste rente 5%, ongeacht de wijzigingen in de referentierente.
Variabele rente (zwevend)
Een lening met variabele rente beschermt de lener tegen dalende rentetarieven omdat de leenrente naar beneden zal worden aangepast met de referentierente. Dit type lening is daarentegen slechter voor de kredietnemer als de rente stijgt, aangezien de aflossingen van hun lening in waarde zullen stijgen (doordat het referentietarief stijgt, wat resulteert in een hogere rente).
Figuur 4: Variabele (variabele) rentevoet. Bron: Fundamentals of Credit.
Figuur 4 laat zien hoe variabele tarieven kunnen fluctueren. Het tarief wordt vergeleken met een referentierente. Variabele rentevoet Een variabele rentevoet verwijst naar een variabele rentevoet die verandert gedurende de looptijd van de schuldverplichting. Het is het tegenovergestelde van een vast tarief. dat wordt dan aangepast.
Figuur 5: Variabele (zwevende) rentegrafiek. Bron: Fundamentals of Credit.
Figuur 5 laat zien hoe een variabele snelheid kan bewegen, afhankelijk van de referentietempo. Een voorbeeld van een referentierente zou een erkende referentierente kunnen zijn, zoals de prime rate Prime Rate. De term 'prime rate' (ook bekend als de prime lending rate of prime interest rate) verwijst naar de rente die grote commerciële banken aanrekenen leningen en producten van hun klanten met de hoogste kredietwaardigheid. .
Aanvullende bronnen
Finance biedt een overvloed aan cursusmateriaal, waaronder de Financial Modelling Valuation Analyst (FMVA) ® FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificering. Bekijk gerust de volgende bronnen!
- Basisprincipes van kredietcursus
- Krediettypen Krediettypen De drie belangrijkste krediettypen zijn doorlopend krediet, afbetaling en open krediet. Krediet stelt mensen in staat om goederen of diensten te kopen met geleend geld.
- Kredietrisico Kredietrisico Kredietrisico is het risico van verlies dat kan optreden als een partij zich niet houdt aan de voorwaarden van een financieel contract, voornamelijk
- Lening Lening Een lening is een geldsom die een of meer personen of bedrijven lenen van banken of andere financiële instellingen om geplande of ongeplande gebeurtenissen financieel te beheren. Daarbij loopt de lener een schuld op die hij met rente en binnen een bepaalde termijn moet terugbetalen.
