Deze CAPM-formuletemplate helpt u bij het berekenen van het vereiste rendement voor beleggen in een effect, gegeven het risicovrije rendement en de risicopremie.
Dit is hoe de CAPM-sjabloon eruit ziet:
Download de gratis sjabloon
Voer uw naam en e-mailadres in het onderstaande formulier in en download nu de gratis sjabloon!
Het Capital Asset Pricing Model (CAPM) beschrijft de relatie tussen het verwachte rendement en het risico van beleggen in een effect. Het toont aan dat het verwachte rendement op een effect gelijk is aan het risicovrije rendement plus een risicopremie. Equity Risk Premium Equity risicopremie is het verschil tussen het rendement op eigen vermogen / individuele aandelen en het risicovrije rendement. Het is de vergoeding voor de belegger voor het nemen van een hoger risiconiveau en het investeren in aandelen in plaats van in risicovrije effecten. , die is gebaseerd op de bèta Unlevered Beta / Asset Beta Unlevered Beta (Asset Beta) is de volatiliteit van het rendement voor een bedrijf, zonder rekening te houden met de financiële hefboomwerking ervan. Het houdt alleen rekening met zijn activa. Het vergelijkt het risico van een unlevered bedrijf met het risico van de markt.Het wordt berekend door de bèta van het eigen vermogen te nemen en deze te delen door 1 plus voor belasting gecorrigeerde schuld ten opzichte van het eigen vermogen van dat effect.
De formule voor het berekenen van CAPM is als volgt:
Verwacht rendement op een effect = risicovrije rente + bèta van het effect * (verwacht rendement op de markt - risicovrije rente)
Het is gebaseerd op de premisse dat beleggers veronderstellingen hebben over systematisch risico. Systematisch risico. Systematisch risico is dat deel van het totale risico dat wordt veroorzaakt door factoren waarop een specifiek bedrijf of individu geen controle heeft. Systematisch risico wordt veroorzaakt door factoren die buiten de organisatie liggen. Alle beleggingen of effecten zijn onderhevig aan systematisch risico en daarom is het een niet-diversifieerbaar risico. (ook bekend als marktrisico of niet-diversifieerbaar risico) en hiervoor moeten worden gecompenseerd in de vorm van een risicopremie Marktrisicopremie De marktrisicopremie is het extra rendement dat een belegger verwacht van het aanhouden van een risicovolle marktportefeuille in plaats van risico- gratis activa. - een marktrendement groter dan de risicovrije rente. Door te investeren in een effect, willen beleggers een hoger rendement voor het nemen van extra risico.
Meer gratis sjablonen
Bekijk voor meer bronnen onze bibliotheek met zakelijke sjablonen om tal van gratis sjablonen voor Excel-modellering, PowerPoint-presentaties en Word-documenten te downloaden.
- Excel-modelleringssjablonen Excel- en financiële modelsjablonen Download gratis financiële modelsjablonen - De spreadsheetbibliotheek van Finance bevat een financieel modelsjabloon met drie overzichten, DCF-model, schuldschema, afschrijvingsschema, kapitaaluitgaven, rente, budgetten, uitgaven, prognoses, grafieken, grafieken, tijdschema's , waardering, vergelijkbare bedrijfsanalyse, meer Excel-sjablonen
- PowerPoint-presentatiesjablonen
- Transactiedocumentsjablonen Sjablonen Gratis zakelijke sjablonen voor gebruik in uw persoonlijke of professionele leven. Sjablonen zijn onder meer Excel, Word en PowerPoint. Deze kunnen worden gebruikt voor transacties, juridische, financiële modellering, financiële analyse, bedrijfsplanning en bedrijfsanalyse.
