Het bedrag van de negatieve goodwill (NGW), ook wel bekend als het "voordelige aankoop" -bedrag, is het verschil tussen de aankoopprijs die voor een actief is betaald en de werkelijke reële marktwaarde.
Negatieve goodwill is een boekhoudkundig principe dat optreedt wanneer de prijs die voor een actief wordt betaald lager is dan zijn waarde op de markt en kan worden gezien als een "korting" voor de koper.
Materiële / immateriële activa en negatieve goodwill
Het is belangrijk om onderscheid te maken tussen materiële en immateriële activa:
Materiële activa hebben een fysieke vorm en hebben een geldwaarde. Voornaamste voorbeelden zijn grond, fabriek en uitrusting.
Immateriële activa hebben geen fysieke vorm, hebben geen geldwaarde en kunnen soms niet identificeerbaar zijn. Voorbeelden van immateriële activa zijn onder meer intellectueel eigendom (patenten Patenten Patenten zijn documenten die eigendom van intellectueel eigendom - het idee of concept voor iets - toekennen aan een persoon, groep of bedrijf. Een patent, auteursrechten), merkherkenning en nuttig leven.
Negatieve goodwill vertegenwoordigt de waarde van de immateriële activa - zoals merkherkenning en intellectueel eigendom - die zeer waardevol kan zijn voor gevestigde en / of innovatieve bedrijven. Immateriële activa Immateriële activa Volgens de IFRS zijn immateriële activa identificeerbare, niet-monetaire activa zonder fysieke substantie. Zoals alle activa zijn immateriële activa activa waarvan wordt verwacht dat ze in de toekomst economisch rendement voor het bedrijf zullen genereren. Als activa op lange termijn strekt deze verwachting zich uit tot meer dan een jaar. worden niet meegerekend in de berekening van de marktwaarde, maar kunnen wel in de koopprijs worden meegerekend.
De aanwezigheid van negatieve goodwill op zich impliceert echter dat de aankoopprijs lager is dan de marktwaarde - wat aangeeft dat de waarde van immateriële activa niet voldoende is voor een premie of dat het bedrijf onder druk wordt verkocht zonder de vruchten te plukken van zijn immateriële activa. .
Daarom impliceert negatieve goodwill dat het verkopende bedrijf zich in extreem ongunstige omstandigheden bevindt - het kan ofwel in financiële nood verkeren, onder hoge verkoopdruk staan en / of geconfronteerd worden met hoge schulden, wat leidt tot een korting op de aankoopprijs van een bedrijf.
Praktisch voorbeeld
Bedrijf XYZ kreeg te maken met toenemende concurrentie en ging schuldverplichtingen aan die het niet kon dekken. De raad van bestuur had twee keuzes: ofwel het faillissement aanvragen. Faillissement Faillissement is de juridische status van een menselijke of een niet-menselijke entiteit (een bedrijf of een overheidsinstantie) die zijn uitstaande schulden aan crediteuren niet kan terugbetalen. of verkoop het bedrijf.
Het bedrijf werd onlangs verkocht voor $ 288.000, wat lager was dan de reële marktwaarde. De onderstaande tabel geeft geconsolideerde informatie weer uit de jaarrekening van Bedrijf XYZ:
Hier:
- De aanschaffingswaarde van debiteuren is lager dan de reële marktwaarde als gevolg van verslechterende relaties met debiteuren en moeite met het innen van betalingen.
- De aankoopwaarde van materiële vaste activa (materiële vaste activa) is lager dan de reële marktwaarde omdat het bedrijf de afschrijvingen niet nauwkeurig heeft verantwoord.
- De immateriële activa van het bedrijf, waaronder intellectueel eigendom en klantenbestand, werden gebukt onder de huidige financiële situatie - toenemende concurrentie en hoge schulden.
Negatieve goodwill versus goodwill
Negatieve goodwill ontstaat wanneer de aankoopprijs die voor een actief is betaald, lager is dan zijn waarde op de markt. Goodwill daarentegen ontstaat wanneer de aankoopprijs hoger is dan de marktwaarde, dwz het goodwillbedrag is de premie die de koper betaalt voor de immateriële waarde van de activa van het bedrijf.
Hoewel negatieve goodwill een indicator is van ongunstige omstandigheden, impliceert de aanwezigheid van goodwill (dwz “positieve” goodwill) dat de immateriële waarde van activa hoog is en dat het bedrijf onder relatief lage druk staat om te verkopen - deze situatie is in het voordeel van de verkoper.
Waarom ontstaat er negatieve goodwill?
Negatieve goodwill ontstaat meestal als gevolg van een van de volgende zaken:
Gedwongen of financieel noodlijdende verkoop van het bedrijf
Bedrijven die in financiële moeilijkheden verkeren en onder druk staan om te verkopen, zijn mogelijk bereid om het bedrijf met korting te verkopen in de vorm van negatieve goodwill, aangezien de waarde van immateriële activa voor een in nood verkerende onderneming waarschijnlijk lager zal zijn.
Onjuiste waardering van activa
De waardering van activa, met name vaste activa op lange termijn, kan onjuist zijn - gezien het feit dat macro-economische factoren Macro-economische factor Een macro-economische factor is een patroon, kenmerk of toestand die voortkomt uit of verband houdt met een groter aspect van een economie in plaats van met een veranderen voortdurend - en resulteren in onnauwkeurige marktwaarden. Evenzo kan een onnauwkeurige waardering van immateriële activa ook resulteren in lagere marktwaarden en negatieve goodwill.
Goed voor negatieve goodwill
Volgens US GAAP en IFRS moeten zowel goodwill als negatieve goodwill worden opgenomen en verantwoord in de jaarrekening van de overnemende onderneming.
NGW in de resultatenrekening
Negatieve goodwill moet worden opgenomen als een "winst op acquisitie" in de winst- en verliesrekening van de overnemende partij, onder niet-contante inkomstenbronnen.
NGW op de balans
Op de balans van het verkopende bedrijf wordt goodwill opgenomen als een actief, terwijl negatieve goodwill deel uitmaakt van de passiva aangezien het de waardering verlaagt. Als alternatief kan goodwill worden geregistreerd als negatief (onder activa) om het bedrag van NGW aan te geven.
NGW in het kasstroomoverzicht
In het kasstroomoverzicht wordt negatieve goodwill gewoonlijk opgenomen als een "winst bij acquisitie" of "winst op een voordelige aankoop" om de extra verworven waarde in de vorm van NGW aan te duiden.
Gerelateerde metingen
Finance biedt de Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -certificering De Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ -accreditatie is een wereldwijde standaard voor kredietanalisten die betrekking heeft op financiën, boekhouding, kredietanalyse, cashflowanalyse, convenantmodellering, lening terugbetalingen, en meer. certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zijn de volgende bronnen nuttig:
- Intrinsieke waarde Intrinsieke waarde Intrinsieke waarde (NAV) wordt gedefinieerd als de waarde van de activa van een fonds minus de waarde van zijn verplichtingen. De term "intrinsieke waarde" wordt gewoonlijk gebruikt met betrekking tot onderlinge fondsen en wordt gebruikt om de waarde van de aangehouden activa te bepalen. Volgens de SEC zijn onderlinge fondsen en Unit Investment Trusts (UIT's) verplicht om hun NAV te berekenen
- Reële marktwaarde Reële marktwaarde De reële marktwaarde (van een goed of dienst die wordt uitgewisseld) verwijst naar de prijs waartegen beide partijen (de koper en de verkoper van dat goed of
- IFRS vs. US GAAP IFRS vs. US GAAP De IFRS vs. US GAAP verwijst naar twee boekhoudkundige normen en principes die landen in de wereld naleven met betrekking tot financiële verslaglegging. Meer dan 110 landen volgen de International Financial Reporting Standards (IFRS), die uniformiteit bij het opstellen van jaarrekeningen aanmoedigt.
- Kasstroomoverzicht Kasstroomoverzicht Het kasstroomoverzicht (ook wel het kasstroomoverzicht genoemd) is een van de drie belangrijkste financiële overzichten die de gegenereerde en bestede kasstroom rapporteren gedurende een bepaalde periode (bijv. Een maand, kwartaal of jaar). Het kasstroomoverzicht fungeert als een brug tussen de resultatenrekening en de balans
