Wat is aandelencrowdfunding?

Equity crowdfunding (ook bekend als crowd-investing of investment crowdfunding) is een methode om kapitaal aan te trekken die wordt gebruikt door startups Startup Valuation Metrics (voor internetbedrijven) Startup Valuation Metrics voor internetbedrijven. Deze gids schetst de 17 belangrijkste waarderingsstatistieken voor e-commerce voor internet begint te worden gewaardeerd en beginnende bedrijven. In wezen biedt equity crowdfunding effecten van het bedrijf aan een aantal potentiële investeerders in ruil voor financiering. Elke investeerder heeft recht op een aandeel in het bedrijf dat in verhouding staat tot zijn investering.

Equity Crowdfunding

Equity crowdfunding verschilt nogal van andere crowdfundingmethoden, zoals crowdfunding met beloningen en crowdfunding voor donaties. Het model biedt een meer conventionele methode voor het aantrekken van kapitaal door financiële effecten aan te bieden. Verhandelbare effecten Verhandelbare effecten zijn onbeperkte financiële instrumenten op korte termijn die worden uitgegeven voor aandelen of voor schuldbewijzen van een beursgenoteerd bedrijf. De uitgevende vennootschap creëert deze instrumenten met het uitdrukkelijke doel om fondsen te werven om de bedrijfsactiviteiten en expansie verder te financieren. aan investeerders.

Het crowdfundingproces wordt uitgevoerd op gespecialiseerde online platforms zoals Wefunder en StartEngine. Het digitale karakter van het crowdfundingplatform bevordert een meer liberale en open manier van financieren.

In tegenstelling tot conventionele methoden voor het aantrekken van kapitaal voor beginnende bedrijven, die voornamelijk afhankelijk zijn van investeringen van een kleine groep professionele investeerders, richt equity crowdfunding zich op een bredere groep investeerders. Het belangrijkste idee van equity crowdfunding is om het vereiste kapitaal op te halen door kleine bijdragen te krijgen van een groot aantal investeerders.

Voordelen van aandelencrowdfunding

Equity crowdfunding introduceert een nieuwe benadering van het investerings- en kapitaalverhogingsproces. Aandelenpromotoren Aandelenpromotors zijn individuen of instellingen die bedrijven helpen kapitaal aan te trekken. Ze werven fondsen voor bedrijven door de aandacht te trekken van potentiële investeerders. . Het kan zowel bedrijven als investeerders verschillende voordelen bieden.

1. Gemakkelijkere toegang tot kapitaal

Online crowdfundingplatforms stellen ondernemers en bedrijven in staat om hun projecten te presenteren aan een groter aantal potentiële investeerders, in vergelijking met conventionele vormen van kapitaalwerving.

2. Minder druk op het management

In tegenstelling tot de conventionele financieringsvormen, zoals durfkapitaal, is Venture Capital Venture capital een vorm van financiering die middelen verschaft aan beginnende, opkomende bedrijven met een hoog groeipotentieel, in ruil voor eigen vermogen of een eigendomsbelang. Durfkapitalisten nemen het risico om in startende bedrijven te investeren, in de hoop dat ze een aanzienlijk rendement zullen behalen als de bedrijven een succes worden. , leidt equity crowdfunding niet tot een verwatering van de macht binnen een bedrijf. Hoewel het aantal aandelen wordt vergroot, zorgt de betrokkenheid van een groot aantal investeerders ervoor dat de macht niet geconcentreerd is rond een bepaalde groep aandeelhouders.

3. Lucratieve opbrengsten

Hoewel startups inherent risicovolle ondernemingen zijn, is er nog steeds een mogelijkheid dat een bedrijf een eenhoorn wordt en een zeer lucratief rendement oplevert voor de investeerders.

Risico's bij aandelencrowdfunding

Elke partij die bereid is deel te nemen aan equity crowdfunding, moet zich bewust zijn van de risico's die eraan verbonden zijn. Enkele van deze risico's zijn onder meer:

1. Verwatering van het eigen vermogen

Aangezien equity crowdfunding gerelateerd is aan de uitgifte van nieuwe aandelen, zal het belang van huidige aandeelhouders verwateren. (Hoewel, zoals hierboven opgemerkt, verwatering van aandelen gewoonlijk niet hetzelfde effect heeft als in meer traditionele financieringsscenario's.)

2. Hoog risico op uitval

Zoals hierboven vermeld, zijn startups extreem risicovolle ondernemingen. Daarom is de kans groot dat het bedrijf zal mislukken.

3. Lage liquiditeit

Potentiële beleggers dienen zich ervan bewust te zijn dat effecten die op aandelencrowdfundingplatforms worden gekocht, zeer illiquide zijn. De uitstapmogelijkheden zijn dus beperkt of bestaan ​​misschien zelfs niet eens realistisch. Net als bij traditionele durfkapitaalinvesteerders, moeten crowdfundinginvesteerders mogelijk enkele jaren wachten voordat hun investering vruchten afwerpt.

4. Risico op fraude

Beleggers moeten ook op hun hoede zijn voor mogelijke fraudes in het aandelencrowdfundingproces. Fraudeurs kunnen asymmetrische informatie gebruiken, evenals de mazen in de regelgeving, om investeerders te misleiden. De bedrijven van het crowdfundingplatform werken echter hard om de informatie te verifiëren die wordt verstrekt door bedrijven die kapitaalfinanciering zoeken.

Regelgeving

Equity crowdfunding is nog steeds een nieuw fenomeen, dat pas sinds de eeuwwisseling in opkomst is. Daarom hebben sommige landen pas onlangs voorschriften aangenomen met betrekking tot dergelijke fondsenwervingsmethoden, terwijl andere landen alleen losse, generieke voorschriften invoeren.

Een van de belangrijkste doelen van regulering is de bescherming van investeerders, omdat het fondsenwervingsmodel mogelijk fraudegevoelig is.

De grootste sprong voorwaarts voor de regelgeving inzake aandelencrowdfunding deed zich voor in de Verenigde Staten met de introductie van de Jumpstart Our Business (JOBS) Act in 2012. De wet staat de deelname toe van zowel geaccrediteerde als niet-geaccrediteerde investeerders aan crowdfunding op aandelen. De wet stelt ook beperkingen vast aan het bedrag aan fondsen dat door bedrijven kan worden opgehaald, evenals aan het bedrag dat door elke belegger kan worden geïnvesteerd.

Gerelateerde metingen

Finance biedt de Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zijn de volgende financiële bronnen nuttig:

  • Fundless Sponsor Fundless Sponsor Een fondsloze sponsor is een investeringsfonds dat niet over het vereiste eigen vermogen beschikt om acquisitietransacties van tevoren af ​​te ronden. In tegenstelling tot private-equityfirma's die al over eigen vermogen beschikken om transacties te financieren, moeten sponsors zonder fondsen eigen vermogen en schuldfinanciering aantrekken per deal.
  • Private Equity versus Venture Capital, Angel / Seed Investors Private Equity versus Venture Capital, Angel / Seed Investors Vergelijk private equity versus venture capital versus angel en seed investeerders in termen van risico, fase van het bedrijf, omvang en type investering, metrics, management. Deze gids biedt een gedetailleerde vergelijking van private equity versus durfkapitaal versus angel- en seed-investeerders. Het is gemakkelijk om de drie categorieën beleggers door elkaar te halen
  • Secundaire markt Secundaire markt De secundaire markt is waar beleggers effecten van andere beleggers kopen en verkopen. Voorbeelden: New York Stock Exchange (NYSE), London Stock Exchange (LSE).
  • Sweat Equity Sweat Equity Sweat equity verwijst naar de niet-geldelijke bijdrage die de individuen of oprichters van een bedrijf leveren aan een zakelijke onderneming. Startups met geldkrapte

Aanbevolen

Efficiënte Frontier- en CAL-sjabloon
Wat is een onafhankelijke sponsor?
Wat is een originele uitgiftekorting?