Leveranciersfinanciering verwijst naar het uitlenen van geld door een verkoper aan een klant, die het geld vervolgens gebruikt om de inventaris van de leverancier te kopen. en eindproducten die een bedrijf heeft verzameld. Het wordt vaak beschouwd als het meest illiquide van alle vlottende activa - daarom wordt het uitgesloten van de teller bij de berekening van de snelle ratio. of service. De overeenkomst neemt de vorm aan van een uitgestelde lening van de verkoper, en het kan de overdracht van aandelen met zich meebrengen Aandelenkapitaal Aandeelhoudersvermogen (ook bekend als Aandeelhoudersvermogen) is een rekening op de balans van een bedrijf die bestaat uit aandelenkapitaal plus ingehouden winsten. Het vertegenwoordigt ook de restwaarde van activa minus passiva. Door de oorspronkelijke boekhoudkundige vergelijking te herschikken,we krijgen aandeelhoudersvermogen = activa - verplichtingen van de klant aan de verkoper.
Leveranciersfinanciering is gebruikelijk wanneer traditionele financiële instellingen niet bereid zijn een bedrijf aanzienlijke bedragen te lenen. Dit kan simpelweg te wijten zijn aan het feit dat het bedrijf relatief nieuw is en / of geen substantiële vaste kredietwaardigheid heeft. Een verkoper van het bedrijf komt binnen om de kloof te overbruggen en een zakelijke relatie met de klant te creëren. Vaak hebben dit soort leningen een hogere rente. Rentetarief. Een rentetarief verwijst naar het bedrag dat door een geldschieter aan een lener in rekening wordt gebracht voor een gegeven vorm van schuld, meestal uitgedrukt als een percentage van de hoofdsom. dan aangeboden door banken. Dit compenseert leveranciers voor het hogere risico op wanbetaling.
Bedrijven geven vaak de voorkeur aan leveranciersfinanciering wanneer ze essentiële goederen kopen die beschikbaar zijn in het magazijn van de leverancier. De praktijk stelt hen in staat om handelskrediet te verkrijgen. Handelskrediet Een handelskrediet is een overeenkomst of afspraak tussen agenten die zaken met elkaar doen en die de uitwisseling van goederen en diensten mogelijk maakt zonder dat ze bij de bank hoeven te lenen of hun ingehouden winsten moeten gebruiken.
Een financieringsregeling voor leveranciers helpt de relatie tussen leverancier en klant te verbeteren, aangezien dit wederzijdse voordelen oplevert. Door ook te lenen bij andere bronnen dan een bank, behoudt de lener bankfinanciering die later kan worden gebruikt voor kapitaalintensieve activiteiten.
Soorten leveranciersfinanciering
Vendor financiering vooral op twee manieren: de schuld financiering en financiering met eigen vermogen. Bij financiering met een schuldleverancier ontvangt de lener de producten of diensten tegen een verkoopprijs maar met een overeengekomen rentelast. De rentekosten lopen op naarmate de tijd vordert, en de lener kan de lening terugbetalen of de schuld wordt afgeschreven als een oninbare schuld Journaalboeking voor oninbare vorderingen Laten we eerst eens kijken wat de term oninbare vorderingen betekent. Soms, aan het einde van de boekperiode, wanneer een bedrijf zijn jaarrekening gaat voorbereiden, moet het bepalen welk deel van zijn vorderingen inbaar is. Het deel dat volgens een bedrijf oninbaar is, wordt 'oninbare kosten' genoemd. De . Wanneer het laatste gebeurt, zal de lener niet in staat zijn om een andere financieringsovereenkomst met de verkoper te sluiten.
Als alternatief biedt de verkoper bij equity-vendor-financiering de goederen of diensten die de lener nodig heeft in ruil voor een overeengekomen bedrag van de aandelen van de lener. Aangezien de verkoper wordt betaald in aandelen, hoeft de lener geen contante terugbetalingen te doen.
De verkoper wordt aandeelhouder van het eigen vermogen en neemt deel aan het ontvangen van dividenden, evenals aan het nemen van belangrijke beslissingen in het bedrijf van de lener. Financiering van aandelenverkopers is gebruikelijk bij startende bedrijven die nog geen kredietgeschiedenis hebben opgebouwd bij traditionele kredietverstrekkers.
Hoe leveranciersfinanciering werkt
Zodra een verkoper en een klant een financieringsovereenkomst met een leverancier zijn aangegaan, moet de lener een eerste storting doen. Het saldo van de lening, plus de eventuele opgebouwde rente, wordt betaald over een afgesproken periode met regelmatige aflossingen. De rentevoet kan variëren van 5% tot 10%, of meer, afhankelijk van de overeenkomst tussen de twee partijen.
Er zijn verschillende situaties waarin een lener ervoor kan kiezen om handelskrediet van een leverancier te krijgen in plaats van te lenen van een financiële instelling. Een daarvan is wanneer de lener niet voldoet aan de kredietvereisten van banken. Dit dwingt de lener om op zoek te gaan naar een alternatieve optie om de aankoop te helpen voltooien. Hoewel verkopers niet bezig zijn met het verstrekken van krediet, doen ze dit vaak om de verkoop te vergemakkelijken. Een dergelijke regeling geeft verkopers van items met een hoge ticketprijs ook een voordeel ten opzichte van hun concurrenten.
Voorbeeld van leveranciersfinanciering
Stel dat XYZ voorraad van ABC wil kopen voor $ 1 miljoen. XYZ heeft echter onvoldoende kapitaal om de transactie te financieren. Het kan slechts $ 300.000 in contanten betalen en moet de rest lenen. ABC is bereid een financieringsovereenkomst met XYZ aan te gaan voor de resterende $ 700.000.
ABC rekent 10% rente aan en eist dat de schuld binnen 24 maanden wordt betaald. De verkoper wil ook dat de voorraad wordt gebruikt als onderpand voor de lening om te beschermen tegen wanbetaling.
Voordelen van leveranciersfinanciering voor de verkoper
Het volgende is van toepassing op leveranciersfinanciering (of verkopersfinanciering) voor de aankoop van een bedrijf.
Lijfrente stroom
Een van de voordelen die verkopers genieten, is de mogelijkheid om een lijfrentestroom te ontvangen, zelfs nadat ze geen controle meer hebben over het bedrijf. De koper vertrouwt voor de financiering op de verkoper. De verkoper zal rentebetalingen blijven genieten van de bedrijfswinsten, zelfs nadat ze het bedrijf hebben verkocht. Als de lener in gebreke blijft bij het terugbetalen van de lening, behoudt de verkoper zich het recht voor om het bedrijf terug te nemen of activa van het bedrijf te verkopen om het onbetaalde bedrag terug te krijgen.
Behoudt de controle
De verkoper heeft ook de macht om te bepalen of de transactie doorgaat of niet. Aangezien de koper mogelijk geen toegang heeft tot leningen van financiële instellingen, zijn deze afhankelijk van de goodwill van de verkoper om de transactie te financieren. Door de hoge mate van controle kan de verkoper ook een hogere verkoopprijs krijgen.
Voordelen van leveranciersfinanciering voor de koper
Betaal schulden met bedrijfswinsten
Wanneer een koper een leveranciersfinanciering verkrijgt om een bedrijf te kopen, hoeft hij niet alle betalingen tegelijk te doen. In plaats daarvan kunnen ze de winst van het bedrijf gebruiken om regelmatig betalingen te doen om de lening af te lossen. Dit kan voor de koper een groot voordeel zijn.
Minder substantieel persoonlijk geld nodig
Bij leveranciersfinanciering is de lener niet verplicht om persoonlijke middelen te gebruiken om het actief of de zakelijke aankoop te financieren. Naast elke aanbetaling die vereist is, kan de koper de rest van de aflossingen van de lening financieren met bedrijfsinkomsten.
Gerelateerde metingen
Bedankt voor het lezen van Finance's uitleg over leveranciersfinanciering. Finance biedt de Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-certificering Sluit je aan bij 350.600+ studenten die werken voor bedrijven als Amazon, JP Morgan en Ferrari-certificeringsprogramma voor diegenen die hun carrière naar een hoger niveau willen tillen. Om te blijven leren en uw carrière vooruit te helpen, zijn de volgende financiële bronnen nuttig:
- Overbruggingskrediet Overbruggingskrediet Een overbruggingskrediet is een kortlopende financieringsvorm die wordt gebruikt om aan lopende verplichtingen te voldoen alvorens een permanente financiering te verkrijgen. Het zorgt voor onmiddellijke cashflow wanneer financiering nodig is maar nog niet beschikbaar is. Een overbruggingskrediet heeft relatief hoge rentetarieven en moet worden gedekt door een vorm van onderpand
- Schuldencapaciteit Schuldencapaciteit Schuldencapaciteit verwijst naar het totale bedrag aan schulden dat een bedrijf kan aangaan en terugbetalen volgens de voorwaarden van de schuldovereenkomst.
- Hefboomratio's Hefboomratio's Een hefboomratio geeft het niveau van de schuld aan dat een bedrijfsentiteit heeft opgelopen ten opzichte van verschillende andere rekeningen in de balans, resultatenrekening of kasstroomoverzicht. Excel-sjabloon
- Revolving Debt Revolving Debt Een doorlopende schuld (een "revolver", ook wel bekend als een kredietlijn of LOC) kent geen vaste maandelijkse betalingen. Het verschilt van een lening met vaste betaling of termijnlening met een gegarandeerd saldo en betalingsstructuur. In plaats daarvan worden de betalingen van doorlopende schulden elke maand gebaseerd op de kredietbalans.
